Navigating the Clouds: An Examination of Market Structures in Cloud Computing. : A Comparative Analysis of Pricing Strategies Among AWS, Azure, and GCP.

Cloud computing has become a cornerstone of the modern digital economy, with Amazon Web Services (AWS), Microsoft Azure, and Google Cloud Platform (GCP) leading the market. This thesis explores the oligopolistic tendencies and lock-in effects in the cloud computing market. It examines how strategic pricing and market behaviors by these major providers influence competitive dynamics and industry structure using established economic models like Cournot and Stackelberg. The research integrates theoretical analysis with an empirical case study of Ericsson's cloud service adoption, highlighting how theoretical pricing strategies are applied in practice. Ericsson's case study revealed that AWS is the most cost-effective for pay-as-you-go pricing, while Azure offers lower costs for reserved and spot pricing models. The study also indicates that the market is highly concentrated, as shown by the Three-Firm Concentration Ratio and the Herfindahl-Hirschman Index, suggesting a decrease in competition over time. A significant finding of this study is the strong lock-in effect experienced by customers due to high switching costs, including data migration, retraining, and system reconfigurations. These costs effectively discourage customers from switching providers, reinforcing the dominant positions of the leading cloud service providers. The findings reveal how market leaders strategically react to competition and influence market structure. This study provides valuable insights for businesses and policymakers on fostering a competitive environment that encourages innovation and fair pricing practices. It contributes to understanding the complexities of market dynamics, the strategic decision-making process, and the significant impact of vendor lock-in in oligopolistic markets.
Molntjänster har blivit en hörnsten i den moderna digitala ekonomin, med Amazon Web Services (AWS), Microsoft Azure och Google Cloud Platform (GCP) som marknadsledare. Denna avhandling undersöker de oligopolistiska tendenserna och inlåsningseffekterna på molntjänstmarknaden. Den undersöker hur strategisk prissättning och marknadsbeteenden hos dessa stora leverantörer påverkar konkurrensdynamik och branschstruktur med hjälp av etablerade ekonomiska modeller som Cournot och Stackelberg. Forskningen integrerar teoretisk analys med en empirisk fallstudie av Ericssons adoption av molntjänster, vilket belyser hur teoretiska prissättningsstrategier tillämpas i praktiken. Ericssons fallstudie visade att AWS är mest kostnadseffektivt för betala-efter-användning prissättning, medan Azure erbjuder lägre kostnader för reserverade och spot prissättningsmodeller. Studien indikerar också att marknaden är starkt koncentrerad, vilket framgår av analysen av Three-Firm Concentration Ratio och Herfindahl-Hirschman Index, som antyder en minskning av konkurrensen över tid. En betydande upptäckt i denna studie är den starka inlåsningseffekt som kunder upplever på grund av höga omställningskostnader, inklusive datamigrering, omskolning och systemomkonfigurationer. Dessa kostnader avskräcker effektivt kunder från att byta leverantörer, vilket förstärker de ledande molntjänstleverantörernas dominerande positioner. Resultaten visar hur marknadsledarna strategiskt reagerar på konkurrens och påverkar marknadsstrukturen. Denna studie ger värdefulla insikter för företag och beslutsfattare om att främja en konkurrensutsatt miljö som uppmuntrar innovation och rättvis prissättning. Den bidrar till förståelsen av marknadsdynamikens komplexitet, den strategiska beslutsprocessen och den betydande påverkan som leverantörsinlåsning har i oligopolistiska marknader.